钢铁智库-钢材周报-2012年11月5日
数据 预见趋势 研究 把握未来
2012 年 11 月 5 日 星期一
钢铁周报
市场要闻
国内：
1、汇丰：中国10月汇丰制造业PMI终值 49.5，创八个月高位。
2、统计局/中物流：中国官方10月制造业PMI 50.2,重回临界点
3、央行：第44周单周净投放3790亿,创历史单周最高纪录.
4、银监会：保障性安居工程贷款余额6139亿元 银监会新闻发言人杨家才4日表示，今年以来，在信贷资源有限的情况下，银监会鼓励银行业金融机构采取多种方式融通资金。截至9月底，我国保障房信贷增幅达47.6%，较银行业平均贷款增幅高30多个百分点。截至9月底，各家银行投入保障性安居工程的贷款余额达6139亿元，占保障性安居工程总投入的6成多。银行业金融机构除加大银行贷款外，还创新融资方式，破解资金难题。截至9月底，工商银行通过债券融资，为北京市保障房建设融资54亿元；建设银行通过理财产品为保障房建设融资66亿元；国家开发银行以信托、融资租赁等方式融资近百亿元支持保障房建设。
5、银监会否认叫停四信托公司房地产业务 针对媒体报道“银监会叫停四川信托、方正东亚信托、五矿信托、渤海信托的房地产信托业务”一事，中国银监会相关人士21日予以否认，称其为公司根据房地产市场风险判断，主动进行的业务调整。四家公司日前已相继通过公司网站或媒体否认前述“被叫停”的报道。其中，四川信托网站公告回应称，“根据国家对房地产宏观调控的实际，并出于风险防范考虑，我司主动暂停了房地产业务审批。”渤海信托发布澄清公告称，未收到中国银监会和属地银监局关于3个月内如何开展房地产信托业务正式通知，也未受到中国银监会和属地银监局任何处罚。
6、沙钢11月1日出台11月上旬建材出厂价格: 本次调价是以“10月21日沙钢出台2012年10月下旬价格政策”为基准，具体调整情况如下：
1、螺纹钢价格平，现Ф14-25mmHRB335螺纹出厂价格为3850元/吨，Φ10mm规格加价100元/吨，Φ12mm加价60元/吨，Φ28~32mm规格加价50元/吨，Φ36、Φ40mm规格加价250元/吨，抗震钢筋加价30元/吨；Ф14-25mmHRB400螺纹出厂价格为3950元/吨，三级钢级差加价情况与二级钢相同。
2、高线价格上20元/吨；现Ф6.5mmQ235普碳高线出厂价格为3850元/吨。HPB300普碳高线出厂价格加价100元/吨。
3、盘螺价格上调20元/吨；现Ф8mmHRB400盘螺表列价格为3950元/吨，Ф6mmHRB400盘螺加价200元/吨。
以上调整均为含税价，执行日期自2012年11月1日起。
7、2012年11月2日建筑钢材钢厂调价以涨为主 2012年11月2日，建筑钢材全国主要钢厂调价情况如下：统计全国11家钢厂发布的调价信息，钢厂调价涨跌互现，以涨为主。2日建筑钢材方面有11家钢厂调整了出厂价格。其中9家钢厂有上调出厂价格，上调幅度10-30元/吨，调幅较昨日(10-60元/吨)收窄;另外也有3家钢厂下调出厂价格，下调幅度10-30元/吨，调幅较昨日(10-100元/吨)大幅收窄。
8、全国主要城市钢材库存(12.10.26—12.11.2)周变化情况： 螺纹钢库存变化(10.26-11.2)本周库存492.73万吨，上周库存489.97万吨，环比增加2.76万吨；线材库存变化(10.26-11.2)本周库存114.93万吨，上周库存113.67万吨，环比增加1.26万吨；热轧卷库存变化(10.26-11.2)本周库存325.97万吨，上周库存335.64万吨，环比减少9.66万吨；冷轧库存变化(10.26-11.2)本周库存161.76万吨，上周库存162.62万吨，环比减少0.86万吨；中板库存变化(10.26-11.2)本周库存138.32万吨，上周库存141.33万吨，环比减少3.01万吨。
据“我的钢铁网”库存调查统计，截止到2012年11月2日，全国26个主要市场五大钢材品种（螺纹钢、线材、热轧板卷、冷轧板卷和中厚板）社会库存量为1233.7万吨，较前一周减少9.5万吨，国庆节后连续第四周下降，降幅继续缩小。钢材总库存水平再创2010年以来的最低水平。与去年同期相比（2011年11月4日），总库存减少153.6万吨，建筑钢材同比也下降30.4万吨，同比降幅均大幅收窄。
9、一周相关原料市场情况（2012.10.29-11.2）: 1、钢坯市场：本周国内钢坯市场基本稳定，个别地区略有调整。随着天气的逐渐转冷，北方市场钢坯需求随之转弱，其中东北市场较明显，部分工程项目已经停工。山东等华东地区钢坯市场表现尚可，部分地区资源紧张，报价较为坚挺。原材料市场逐渐走稳，对钢坯市场起到一定的支撑作用。股市、期货市场震荡高走，对厂商心态略有提振。然而终端需求不足仍是抑制钢坯价格上涨的重要因素，由于下游对钢坯后市比较迷茫，因此囤货现象十分少见，仍将库存控制在低位。以目前形势看，预计短期内国内钢坯市场将维持弱稳的行情。2、焦炭市场：本周国内焦炭整体涨势良好，成交情况尚可。从本月公布的制造业PMI指数来看，现阶段制造业开始有筑底企稳的迹象，使得钢材需求得到提升，近期部分钢厂增加产能迹象明显，受此影响，焦炭价格的上涨得到了推动。从本周焦炭市场分布情况来看，华北、华东地区延续涨势，临近月末多家钢厂上调焦炭的采购价格，而焦企在前期出货大幅增加的情况下，近期焦企库存以降至最低。中南、西南地区受上游炼焦煤资源相对偏紧的影响下，短期内焦炭的成本受到支撑。预计短期内国内焦炭以趋稳偏扬为主。3、废钢市场：本周废钢市场震荡调整。周前期受成品材弱势运行，钢坯下探影响，废钢市场亦趋弱运行。周后期在沙钢为补充库存而大幅上调废钢采购价格的带动下，华东和中南部分钢厂也随之大幅上扬废钢采购价格。同时华东和中南地区废钢市场报价也跟涨。不过废钢资源偏紧，商家为规避风险谨慎操作，加之其他钢厂对废钢采购价格依然保持前期政策不变，量上亦未增加太多，市场成交量并未高涨。近期金融市场震荡不稳，在此行情下，预计近期废钢市场将以稳为主观望后市，或将小幅调整。4、铁矿石市场：本周国内铁矿石市场震荡调整，市场需求有所放缓，供需双方观望氛围有所增加。周内，国内大部分地区铁矿石市场运行较稳，个别地区略有小幅波动，对整体市场影响力度有限；进口矿市场表现偏弱走势，部分矿种略有小幅下滑，下滑幅度在10元（吨价，下同）左右。在“十八大”会议召开前夕，国内铁矿石市场供需双方在操作上均较为谨慎，预计下周国内铁矿石市场或小幅波动。5、海运指数：波罗的海贸易海运交易所干散货运价指数.BADI周五下跌，波罗的海干散货运价指数跌1.4%，报986点。指数周下跌6%。波罗的海海岬型船运价指数.BACI跌2.17%至2，304点。波罗的海巴拿马型船运价指数.BPNI下滑0.52%。
10、铁矿石港口库存周(2012.10.26-2012.11.2)变化情况 据我的钢铁网铁矿石港口库存统计显示，截止到2012年11月2日，全国30个主要港口铁矿石库存总量为8849万吨，较前一周减少233万吨。自2011年5月27日以来，港口库存首次低于9000万吨。与去年同期(2011年11月4日)相比，总库存减少636万吨，同比降幅为年内新高。分港口看，上周库存下降港口明显增多，达到14个，库存增加的维持在9个，其余港口库存保持不变。北方大港及华东地区港口库存以下降为主，其中天津港和京唐港分别减少70万吨和50万吨，大连港和岚山港库存减少也达到50万吨。鲅鱼圈港、太仓港和南通港，以及日照港库存减少也超过20万吨。在库存增加的港口中，仅曹妃甸港和连云港分别增加35万吨和45万吨，较为明显，其他港口增量有限。从铁矿石来源来看，上周三大进口来源地库存全线下降，其中来自澳大利亚的库存减少最明显，较前一周减少167万吨；巴西矿和印度矿则分别下降31万吨和22万吨。三大进口来源地占比也再创新低。
11、2012年 11 月 2 日 Myspic指数 本周Myspic综合指数震荡趋强，报136.6点，较上周上涨0.19%。本周扁平材指数震荡上行，报120.7点，较上周上涨0.27%。本周长材指数盘整趋弱，报154.9点，较上周下跌0.27%。
注：以上图表来源“我的钢铁网”
国际:
1、美劳工部:美国10月非农就业人数增长17.1万人，失业率7.9%。
2、美国商务部:美国9月建筑支出增长0.6%，为2009年10月以来最高。
3、美谘商会：美国10月咨商会消费者信心指数为72.2，9月数值修正为68.4
4、Markit:美国10月制造业采购经理人指数为51.0
5、Markit:英国10月制造业采购经理人指数为47.5，连续6月在分水岭下方。
后势研判：
国际方面:
欧洲方面：上周欧元区财长电话会议与希腊谈判取得了新的进展，但双方并未就进一步援助达成协议。据悉三驾马车与希腊在融资计划方面遇到了问题，双方大体都同意融资计划，但就假如希腊的经济复苏比预期要来的快的话，双方如何处理有争议。根据欧元集团公布的消息，相关协议将延迟至11月12日。
美国方面： 自9月美国的失业率创奥巴马任期内的最低水平后，本月虽略有回升，但连续2月在8以下，在眼下大选的关键时期其有利于奥巴马再次竟选。目前在民意调查及市场预期来看，对奥巴马较为有利。接下来就是我们等待明天见分晓。到时是奥巴马继续连任 OR 罗姆尼上台呢？
美元指数再次触及区间上轨，在其未结束反弹回落前对商品较为不利。供参考。
全球商品综合指数上周触及0.382的位置进一步回落，中期暂未发生变化，短期表现继续偏弱。供参考。
综述：明天美国大选即将公布结果，是意料之中还是意料之外，其会像今年5月份英国公布新首相结果而后金融市场反应那么激烈吗？在目前全球宽松的格局下，其结果会否给市场带来一些指引呢。除此之外英国及欧洲央行在周四将举行议息会议。供参考。
国内方面：11月1号公布的官方跟汇丰10月制造业指数，双双回升，并且官方已回复到荣枯分水岭，汇丰接近分水岭。从两组数据来看，作为制造业大国，经济有起稳的迹象。另一方面央行上周向市场逆回购规模又创历史单周新高，从央行不断通过公开市场释放流动性来看，目前降准的可能性偏小。中共十八大即将本周四拉开序幕，在十八大召开的第二天，又将公布10月CPI等重要经济数据。本周需关注的事件较多,大家静请期待。供参考。
从股市来看，上证指数继续在下降通道的区间振荡，十八大在即，在未突破压力线前对商品的指引偏小。供参考。
现货方面：本周钢材现货市场呈震荡趋稳格局，主要品种价格走势出现分歧，长材市场盘整趋弱，板材市场稳中有升。虽成交较前期转差，但部分市场资源依旧较少，加上沙钢等主导钢厂出厂价稳中上调，支撑钢价能够高位徘徊。个别商家拉涨意愿强烈，但钢材产量高企，加上缺乏成交量的配合，价格难以突破持续两个礼拜的盘整困局。供参考。
技术方面：螺纹指数从自身结构来看，盘整后继续上行的概率偏大。供参考。
操作建议:从周初的表现来看，螺纹上涨缺乏动力，可考虑在十八大前适当建当仓，观察一下会后成果能否助力。介入参考点：1305合约3630附近多单介入，止损暂先设在3615。供参考。
运费（数据来源：我的钢铁）
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路线 |
11-5国际海运费 |
10-31国际海运费 |
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澳洲-中国(美元/吨) |
9.990 |
10.773 |
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巴西-中国(美元/吨) |
22.375 |
22.996 |
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印度西岸-中国(美元/吨) |
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青岛-张家港(元/吨) |
24 |
24 |
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北仑-上海(元/吨) |
17 |
17 |
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秦皇岛-广州（煤炭）(元/吨) |
35 |
36 |
2012年11月2日 铁矿石港口价格
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名称 |
品位 |
产地 |
天津港 |
连云港 |
青岛港 |
北仑港 |
日照港 |
京唐港 |
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PB粉 |
61.5% |
澳大利亚 |
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PB块 |
62.5% |
澳大利亚 |
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910-920 |
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905-915 |
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Yandi粉 |
58% |
澳大利亚 |
760-770 |
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巴西粗粉 |
63.5 % |
巴西 |
845-855 |
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805-815 |
810-820 |
815-825 |
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巴西粗粉 |
64.5% |
巴西 |
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印度粉矿 |
63.5% |
印度 |
875-885 |
865-875 |
855-865 |
|
860-870 |
875-885 |
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印度粉矿 |
63% |
印度 |
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印度粉矿 |
62% |
印度 |
|
820-830 |
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|
845-855 |
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印度粉矿 |
61% |
印度 |
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印度粉矿 |
60% |
印度 |
800-810 |
730-740 |
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印度粉矿 |
59% |
印度 |
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印度粉矿 |
58% |
印度 |
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纽曼块矿 |
62% |
澳洲 |
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注：以上价格为车板价（元/湿吨），价格相对于前周的变化情况。 | ||||||||
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